Произведение имеет прямоугольный формат, композиция – вертикальная. На темном, почти черном однотонном фоне изображение седобородого мужчины, погрудное, вправо, в царских одеждах и царской шапке, увенчанной короной и крестом. Из-под нее видны пряди седых волос. Лицо изображенного передано «живоподобно». Черные брови вразлет сдвинуты у переносицы. Пронзительные глаза скошены на зрителя. Крупный нос над усами и ярко красными губами. Моделировка лица подчеркивает его объемы. Царь изображен в золотистых парчовых одеяниях, расходящихся на груди и отороченных «соболиным» мехом. Поверх них надеты бармы – символ царской избранности. Они расшиты орнаментами из драгоценных камней и жемчуга. Типологически изображенный персонаж соотносим с предполагаемым обликом Ивана Грозного. При исследовании особенностей живописного процесса было выяснено, что портрет был, вероятно, создан в два этапа и, возможно – в две руки. Портретное изображение Ивана Грозного, т.е. личное, возможно, было вписано в заранее выполненную «заготовку» одежд, т.е. доличное.